2月22日|國泰君安研報指出,中遠海能(1138.HK)油輪船隊規模全球居前,且船隊結構與行業相近,將充分受益景氣上行。估算VLCC TCE每升1萬美元/天,公司淨利潤將增加10億元人民幣,盈利彈性充足。淡季VLCC運價超預期上衝高位,再次驗證油運產能利用率已處閾值附近,油運公司盈利能力已顯著上升。預計未來數年油運業供需將繼續向好,景氣上升與持續將超預期。紅海局勢邊際影響或逐步消減,油運將迎佈局良機。維持2023-25年公司歸母淨利預測35/72/86億元人民幣。中遠海能H股風險收益比吸引,具有業績估值雙重空間,維持目標價11.87港元。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯